İki grafik aynı görünüyor. Her ikisinde de fiyat bir aralıkta sıkışmış, hiçbir yere gitmiyor. Her ikisinde de benzer hacim var. Her ikisinde de benzer mum formasyonları var.
Biri birikim - akıllı para büyük bir ralliden önce yükleniyor. Diğeri dağıtım - akıllı para yıkıcı bir düşüşten önce boşaltıyor.
Grafik aynı görünüyor. Sonuç tam tersi. Farkı nasıl anlarsınız?
Bağlam Her Şeydir
İlk ipucu, aralıktan önce ne olduğudur.
Uzun süreli düşüşten sonra aralık = muhtemelen birikim. Fiyat önemli ölçüde düştü. Satıcılar tükendi. Tutucular cesaretini kaybetti. Akıllı para değer görüyor ve almaya başlıyor.
Uzun süreli yükselişten sonra aralık = muhtemelen dağıtım. Fiyat önemli ölçüde yükseldi. Alıcılar tükendi. Tutucular rehavete kapıldı. Akıllı para aşırı değerleme görüyor ve satmaya başlıyor.
Bu kesin değil - trendler konsolidasyonlardan sonra devam edebilir - ama bağlam size önceki olasılığı verir.
Hacim İşareti
Aralık içinde hacim davranışı farklılaşır:
Birikim hacim paterni:
- Aralık içindeki yükselişlerde (yukarı çubuklar) daha yüksek hacim
- Aralık içindeki düşüşlerde (aşağı çubuklar) daha düşük hacim
- Aralığın dibinde kırmayan hacim patlamaları
Akıllı para alıyor. Onların alımları önemli düşüşleri engelliyor. Aşağı hareketlerdeki hacim hiçbir şey başarmıyor.
Dağıtım hacim paterni:
- Aralık içindeki düşüşlerde (aşağı çubuklar) daha yüksek hacim
- Aralık içindeki yükselişlerde (yukarı çubuklar) daha düşük hacim
- Aralığın tepesinde kırmayan hacim patlamaları
Akıllı para satıyor. Onların satışları önemli yükselişleri engelliyor. Yukarı hareketlerdeki hacim hiçbir şey başarmıyor.
Başarısız Hareket İmzası
En net sinyaller aralığı terk etmeye yönelik başarısız girişimlerden gelir - bu kalıplar ilk olarak 20. yüzyılın başlarında Richard Wyckoff tarafından kodlanmış ve bugün hala geçerlidir.
Birikimde, spring'i arayın: Fiyat aralık desteğinin altına kırılır, stopları tetikler, sonra hızla geri döner. Akıllı para stop kaskadını alımını tamamlamak için kullandı. Genellikle hızlı bir ralli takip eder.
Dağıtımda, upthrust'ı arayın: Fiyat aralık direncinin üstüne kırılır, FOMO alımını tetikler, sonra hızla geri döner. Akıllı para breakout'u satışını tamamlamak için kullandı. Genellikle hızlı bir düşüş takip eder.
Bu geçiş noktaları net geçersizleştirme seviyeleriyle en iyi risk-ödül oranını sunar.
Geçiş Onayı
Wyckoff her fazın sonunu işaret eden belirli sinyaller belirledi:
Birikim sona erdiğinde, güç işareti (SOS) göreceksiniz: aralığın üstüne kırılıp tutan yüksek hacimli bir ralli. Alıcılar kontrolde. Yükseliş trendi başladı.
Dağıtım sona erdiğinde, zayıflık işareti (SOW) göreceksiniz: aralığın altına kırılıp tutan yüksek hacimli bir düşüş. Satıcılar kontrolde. Düşüş başladı.
Daha güvenli girişler istiyorsanız bu onayları bekleyin. Ödünleşim: daha az uygun fiyat, ama daha yüksek kesinlik.
Sonuç
Aynı görünen aralıklar tamamen zıt sonuçlara öncülük edebilir. Fark fiyat paterninde değil. Hacim davranışında, başarısız hareketlerde ve daha önce ne olduğunun bağlamındadır.
Birikim ve dağıtımı okumayı öğrenin ve grafiğin göstermediğini görmeyi öğreneceksiniz - piyasaları gerçekten hareket ettiren oyuncuların niyetlerini.
Bazı analiz sistemleri bu tespiti güç yüzdeleriyle rejim fazlarını sınıflandırarak, OBV'nin trend şeridi yönüyle onaylayıp onaylamadığını izleyerek ve hacim sapması geçişin başladığını önerdiğinde bayrak kaldırarak otomatikleştirir. Manuel okuma bağlam için değerli olmaya devam eder, ama otomatik sınıflandırma yorgun gözlerin kaçırdığını yakalayabilir.
Volume Oracle rejim fazlarını güç yüzdeleriyle Birikim (yeşil), Dağıtım (kırmızı) veya Zayıflama (altın) olarak sınıflandırır. Plutus Flow OBV trend şeritleri ve sapma tespiti ile onaylar. Hacim bazlı iki bağımsız sistemin aynı faz üzerinde anlaşması her şeyi değiştirir.
Her iki sistemi gör →