Markten bewegen het grootste deel van de tijd zijwaarts. Cycli. Ranges. Consolidaties die traders frustreren die op zoek zijn naar een duidelijke richting.
Maar hier is wat de meeste traders missen: die "saaie" fases zijn niet de afwezigheid van kansen. Ze zijn de opzet voor alles wat ertoe doet.
De fysica van de prijs
Stel je een elastiek voor.
Rek het in één richting uit en de spanning bouwt op. Op een gegeven moment overschrijdt de kracht die nodig is om verder te rekken wat beschikbaar is. Het elastiek schiet terug.
Markten werken op dezelfde manier.
De prijs beweegt in één richting. Koopdruk drijft hem hoger. Maar koopkracht is eindig. Kopers die wilden kopen hebben gekocht. De pool van nieuwe kopers krimpt. Ondertussen zien houders winsten en beginnen te verkopen.
De prijs schiet terug. Of stopt op zijn minst met stijgen.
Dit is waarom de prijs niet eeuwig in één richting kan bewegen. Elke trend draagt de zaden van zijn eigen uitputting.
Waarom cycli ontstaan
Het cycluspatroon ontstaat uit de interactie van drie groepen:
Groep 1: Geïnformeerd geld. Ze hebben de analyse gedaan. Ze weten wat iets waard is. Ze kopen wanneer de prijs onder de waarde ligt, verkopen wanneer de prijs boven de waarde ligt.
Groep 2: Trendvolgers. Ze geven niet om waarde. Ze kopen wanneer de prijs stijgt, verkopen wanneer de prijs daalt.
Groep 3: Emotioneel geld. Ze kopen wanneer ze opgewonden zijn (meestal op toppen), verkopen wanneer ze bang zijn (meestal op bodems).
Op de bodem verkoopt emotioneel geld in paniek. Geïnformeerd geld koopt stilletjes. Dit is accumulatie.
Op de top is emotioneel geld eindelijk opgewonden en koopt. Geïnformeerd geld verkoopt aan hen. Dit is distributie.
De cyclus herhaalt zich omdat deze groepen altijd bestaan en altijd op dezelfde manier interageren.
Profiteren van elke fase
Tijdens accumulatie (TD - Touchdown):
- Wat werkt: Kopen nabij range-ondersteuning, strakke stops eronder
- Wat niet werkt: Trendvolgen (er is geen trend)
- De uitdaging: Het ziet er dood uit. De meeste traders negeren het.
Tijdens markup (IGN - Ignition):
- Wat werkt: Trendvolgen, pullbacks kopen
- Wat niet werkt: Contra-trend trading
- De uitdaging: Lang genoeg erin blijven.
Tijdens climax (CAP - Climax):
- Wat werkt: Winst nemen, stops aanscherpen, exposure verminderen
- Wat niet werkt: Posities uitbreiden, de beweging najagen
- De uitdaging: Maximale FOMO. De beweging lijkt onstuitbaar. Hij staat op het punt te stoppen.
Tijdens distributie (WRN - Warning):
- Wat werkt: Verkopen nabij range-weerstand, winst nemen op longs
- Wat niet werkt: Uitbraken kopen (ze zullen waarschijnlijk falen)
- De uitdaging: Het ziet er sterk uit. Iedereen is bullish.
Tijdens neergang (BDN - Breakdown):
- Wat werkt: Short verkopen, flat blijven
- Wat niet werkt: Dips kopen (het zijn geen dips, het is de trend)
- De uitdaging: De emotionele druk om "de dip te kopen" is enorm.
De transitiesignalen
De meest waardevolle momenten zijn fase-overgangen. Richard Wyckoff identificeerde deze patronen meer dan een eeuw geleden - ze werken nog steeds omdat de menselijke psychologie niet is veranderd.
Spring (einde van accumulatie): De prijs breekt kort onder de range, keert dan snel om. De valse doorbraak triggerde stops en stelde smart money in staat om aankopen te voltooien. Vaak volgt een rally.
Upthrust (einde van distributie): De prijs breekt kort boven de range, keert dan snel om. De valse uitbraak triggerde FOMO-aankopen en stelde smart money in staat om verkopen te voltooien. Vaak volgt een daling.
Deze transitiepunten bieden de beste risico-rendementverhouding. Je stapt in aan het begin van een beweging, met een duidelijk invalidatiepunt.
De kern
Markten bewegen in cycli omdat de interactie van geïnformeerd geld, trendvolgers en emotionele traders voorspelbare patronen creëert. De prijs strekt zich uit, raakt uitgeput en keert om.
Trade de fase waarin je zit, niet de fase waarin je wenst te zitten.
Volume-analyse bevestigt wat cyclusanalyse suggereert. Tijdens accumulatie, let op regime-detectie die institutionele absorptie toont. Tijdens distributie, let op volume-divergentie wanneer de prijs stijgt maar OBV afvlakt of daalt. De combinatie van prijscyclusfase en volumeregime creëert een duidelijker beeld dan elk afzonderlijk.
Pentarch identificeert alle vijf cyclusfases en transities in real-time - TD (accumulatie), IGN (markup), CAP (climax), WRN (distributie) en BDN (neergang) - terwijl ze gebeuren.
Zie de cycli duidelijk →Heb je een publiek? Verdien tot 30% terugkerende commissies
Word Affiliate →Bespreek dit artikel met traders in onze community
Join Discord →